期货上买近抛远怎么赢利(期货抛售什么意思)

期货市场

期货市场是一个交易标准化合约的场所，这些合约代表了未来特定时间和地点交付某一标的物的权利或义务。期货合约通常基于商品（如原油、黄金、小麦等）、股指或外汇。

买近抛远策略

买近抛远策略是一种期货交易策略，涉及购买最近到期的合约，同时卖出远期合约。该策略的目标是通过价格差套利来获利。

具体来说，假设未来合约的预期价格高于近期合约，交易者可以同时买入一个近期合约和卖出一个远期合约。当近期合约的价格上涨时，交易者可以将其卖出，同时远期合约的价格下跌。交易者将从两个合约之间的价差中获利。

为什么买近抛远策略可以获利？

• 时间价值衰减：随着时间的推移，近期合约的时间价值比远期合约下降得更快。这是因为近期合约更有可能在到期前被行权。
• 现货溢价：近期合约通常以高于标的物现货价格的溢价交易。这是为了补偿持有合约直至到期的风险。
• 基差交易：买近抛远策略涉及交易基差，即近期合约与远期合约之间的价格差。当基差扩大到有利于交易者时，他们可以获利平仓。

买近抛远策略的优点：

• 杠杆效应：期货交易具有杠杆作用，这意味着交易者可以用较少的资金控制较大的头寸。
• 双向策略：买近抛远策略可以用于从价格上涨和下跌中获利。
• 风险管理：通过同时买入和卖出合约，交易者可以对冲部分风险。

买近抛远策略的风险：

• 基差风险：基差可能朝不利于交易者的方向波动。
• 流动性风险：在市场流动性较差的情况下，平仓可能会变得困难。
• 保证金要求：期货交易需要保证金，如果市场波动导致损失超过保证金，交易者可能会被强平。

如何交易买近抛远策略：

1. 选择标的物：选择一个流动性好、波动性大的标的物。
2. 分析趋势：在执行该策略之前，分析价格走势以确定买近卖远的有利时机。
3. 管理风险：建立止损单和追踪订单来管理风险。
4. 监测市场：密切监测市场，并在基差大幅波动时平仓。

买近抛远策略是一种期货交易策略，可以为交易者提供获利的潜力。通过理解该策略的原理、优点和风险，交易者可以做出明智的决策并最大化其获利机会。重要的是要记住，任何投资都涉及风险，并且交易者不应投入超出他们承受能力的资金。