期货成交量能量柱怎判断(期货成交量和量能指标)

期货交易中，成交量是一个至关重要的指标，因为它反映了市场参与者的交易热情和资金流向。而成交量能量柱（简称量能柱）则是在成交量基础上发展而来的技术指标，它不仅能反映成交量的大小，还能反映成交量背后的能量强度，帮助投资者更准确地判断市场动向。

成交量能量柱的原理

成交量能量柱是以成交量为基础计算的。它的计算公式如下：

量能柱 = （当日收盘价 - 前一日收盘价） 当日成交量

如果当日收盘价高于前一日，则量能柱为正值，表示市场看涨能量强劲；如果当日收盘价低于前一日，则量能柱为负值，表示市场看跌能量强劲。

量能柱的应用

量能柱在期货交易中有着广泛的应用，主要包括以下几个方面：

1. 趋势确认

量能柱可以帮助投资者确认市场趋势。当量能柱持续出现正值时，表明市场处于上涨趋势；当量能柱持续出现负值时，表明市场处于下跌趋势。

2. 突破确认

当价格突破重要阻力位或支撑位时，如果同时伴有量能柱的大幅增加，则表明突破有效，市场将继续朝着突破方向运行。

3. 背离判断

当价格出现新高或新低时，如果量能柱却出现背离（即价格新高但量能柱新低，或价格新低但量能柱新高），则表明市场动能不足，趋势可能发生反转。

4. 顶部或底部判断

当市场处于高位时，如果量能柱出现持续萎缩，则表明市场看涨能量衰竭，可能形成顶部；当市场处于低位时，如果量能柱出现持续放大，则表明市场看跌能量枯竭，可能形成底部。

5. 止盈止损

当市场趋势发生反转时，量能柱通常会提前给出预警信号。投资者可以根据量能柱的变化及时止盈或止损，避免更大的亏损。

案例分析

下图是一个期货合约的日线图，显示了价格和量能柱的变化情况。

[图片: 期货合约价格和量能柱变化图]

图中可以看到，当价格上涨时，量能柱也持续出现正值，表明市场看涨能量强劲。在价格突破阻力位时，量能柱出现大幅增加，确认了突破的有效性。

在价格创出新高后，量能柱却开始出现背离，价格继续上涨但量能柱却出现缩量。这表明市场动能不足，趋势可能发生反转。果然，随后价格开始下跌，量能柱也持续出现负值，确认了下跌趋势。

成交量能量柱是一个强大的技术指标，它可以帮助投资者判断市场趋势、确认突破、发现背离、判断顶部或底部，以及制定止盈止损策略。投资者在进行期货交易时，应该熟练掌握量能柱的应用技巧，以便更准确地把握市场动向，提高交易收益。